银行理财启动“过年模式” 收益率再次突破6%顺水鱼财经

虽然距离过年还有几天的时间，但经济导报记者在走访中发现，多家' 银行已经开启了理财“春节模式”，产品发行量增加且收益率逐渐企稳，尤其是部分城商行' 理财产品收益率普遍较高，其中长期理财产品年化预期收益率能达6%以上。

接受经济导报记者采访的业内人士表示，春节前夕银行资金回笼是常态，加之流动性紧张的刺激，银行理财产品收益率将有小幅上升。在上述人士看来，随着银行资管计划的实施，低门槛高收益的银行理财产品即将面市。

收益率再破6%

财汇资讯的统计显示，2014年1月，银行在售的500款人民币理财产品中，预期年化收益率超过6%的产品有203款，占比40.6%。

其中部分中小银行发行的理财产品收益率之高，亦令人咋舌。如天津农商行发行的一款“宝益得2014年第7期人民币理财产品”，投资期限仅35天，预期年化收益率达到7.1%；重庆银行发行的“长江鼎利2014年第1期理财产品”，投资期限虽长达1年，预期年化收益率却达8%，比一年期定期存款高出4.5个百分点。天津银行的一款92天5万元起售的理财产品汇富计划16期产品2014HF016，其收益率为6.3%；' howImage('stock','2_002142',this,event,'1770') 宁波银行(' 002142,' 股吧)发售的一款期限为92天的理财产品，年化预期收益率达6.1%，起购金额为5万元；浙商银行发售的一款为期180天的理财产品，年化预期收益率更是达到了6.6%，起购金额同样是5万元。

“与往年类似，银行在春节前夕大力回笼资金。月末，受制于财政存款上缴、春节效应等因素，银行间资金面已呈现出趋紧态势，今年尤为明显，这种流动性紧张局面也迅速反映到了银行理财市场。上周银行理财产品收益率就已经表现出企稳迹象，较2014年初，国有大行理财产品收益率跌幅开始收窄，中小行收益率更加平稳，甚至个别银行还开始上调收益率。”普益财富研究员叶林峰在接受导报记者采访时说。

济南一家国有银行高新区支行的办公室主任' target='_blank' >杨勇在接受导报记者采访时表示，现在市场上投资收益率超过6%的理财产品比比皆是；原来收益率超过5%就算高收益产品，而现在6%的预期收益率才算起步价。

“现在除了余额宝又有了微信理财通，刚上线就把收益率做到了7.5%以上，客户的资金都被分流去了' 互联网金融产品。”杨勇说，“当前银行仍依靠吃息差的盈利模式造成了其对存款的需求依然旺盛。没有存款就做不了贷款，做不了贷款就没有利润。银行如果再不做高收益率理财产品，存款的流失就会更加严重。”

平民理财产品即将面市

面对互联网理财产品的冲击，银行并没有坐以待毙，而是在推出“类余额宝”产品后，又试图以理财资管计划为突破口，尝试发行银行版“类货币基金”。

近期，' target='_blank' >包商银行就推出了“日溢宝”保本型理财产品，该产品在设计上和余额宝、百度“百发”类似，投向货币基金，并且在赎回设计上同样可实现“T+0”资金实时划转，当天申购当天计息。

同样，' howImage('stock','1_601166',this,event,'1770') 兴业银行(' 601166,' 股吧)也推出“现金宝3号”理财产品，并强调支持“T+0”赎回，30分钟到账。

在杨勇看来，无论是互联网企业还是银行，完全依靠高收益率占领理财市场肯定是短期行为，长期还是需要在产品设计上有所创新，银行正在做出尝试。

近日有消息称，银行资管计划将率先试点下调5万元投资门槛，并且首次购买时不需要到柜台面签，可在网络上进行风险测评，此举旨在发展普惠金融。目前，工行、交行、光大等多家银行均已上报产品方案，有望近期获批。这意味着，银行业更平民化的理财或在不久面世。

据了解，银行欲推出的理财资管计划，与目前的基金产品颇为相似。与现有的产品有预期收益率的表现形式不同，更像公募基金，不仅会定期披露净值、托管费用、管理费用及报表报告等信息；而且也可以同基金一样进行更为灵活的申购和赎回。

相比于互联网理财的1元门槛、以及购买的便捷性，银行理财产品5万元门槛却将大部分投资者挡在了门外。此外购买也比较麻烦，首次购买某家银行的理财产品，客户必须去该银行柜台网点做风险测评并签署相关协议。很多投资者常常是看到高收益的理财产品，但由于没有该银行的账户或未开通理财功能而放弃购买。

对此，银行资管计划率先试点下调投资门槛，并且首次购买时不需要到柜台面签。

某国有大行人士透露，该行除正在计划推出开放式的净值化产品，还计划降低投资门槛。“产品的门槛可能大幅降低，虽然无法做到余额宝的‘1元起购’，但是未来' 大众或许可以买到起点为1000元的银行理财产品。”