4月3日重要理财资讯一览顺水鱼财经

面对利率市场化、' 互联网金融等挑战，即便网点多、客户多的国有大行也要向存款压力低头。证券时报记者获悉，建行和工行在国有大行中率先升级揽储手段，其中包括定存提前支取不按活期而按定存利率计算，以及向办理定期存款担保的客户送智能手机等。

据了解，' howImage('stock','1_601939',this,event,'1770') 建设银行(' 601939,' 股吧)近期上线了一款1年期特色存款业务，除了存款利率按照' target='_blank' >央行定期存款整存整取1年期的基准利率上浮10%（即3.3%）之外，还能提前支取，且提前支取也可以按照实际存入天数对应的定期存款产品计算利息。

证券时报记者调查发现，建设银行珠海市分行已经试点开办了该项特色存款业务，门槛为1万元。如果储户购买了这款存款产品，存期不够一年而提前支取（例如实际存期为100天），全部提前支取时，按整存整取待遇获得3个月建行挂牌利率结息。

银率网分析师表示，以往一般定期存款提前支取部分是按照活期存款计算利息，建行推出的这款特色存款则很好地避免储户由于急用钱造成利息损失的风险。记者发现，建行活期存款利率上浮10%也只有0.385%，而定期存款3个月利息为2.85%，相当于享受了7.4倍的活期收益。

实际上，这类针对储户提前支取定存需求的产品并非国有银行独有。广发银行近期推出的“定活智能通”产品实行智能分段计息，用户可灵活提现资金，也可享受定期存款收益。如果提前支取部分的存期达到3个月、6个月、1年等档位，按照期限最长的一档计算定期存款利息。

与上述银行用内部资源揽储相比，' howImage('stock','1_601398',this,event,'1770') 工商银行(' 601398,' 股吧)则充分显示了利用外部资源揽储的智慧。

证券时报记者从工商银行官网上看到，该行陕西分行和联通陕西分公司从3月起在陕西联合推出银行存款担保业务，用户持工行借记卡到当地工行网点或联通营业厅一次性办理定期存款担保业务，可免费获得智能手机，手机按合约套餐价使用满24个月后，存款' target='_blank' >解冻，并享受定期存款利息。

银率网分析师认为，工行这种揽储方式比较新颖，由工行与联通合作担保，不存在存款送礼品的问题，储户也能得到切实的优惠。

证券时报记者从工行合作方联通公司的网站看到，所送手机对应的存款金额并不高—最高机型对应存款门槛仅5000元左右，存款到期后，储户将能获得手机所有权加上定存利息。

（证券时报网快讯中心）

近年来，银行理财产品发行数量与规模快速增长已经成为一个市场“共识”。据普益财富数据显示，截至2013年12月31日，2013年国内商业银行发行的理财产品数量达到47008款，与2012年相比增幅达到29.58%。随着居民理财需求的不断增长，银行理财产品便成为投资者，尤其是风险规避型投资者的首选。不过，在银行理财产品大军迅速扩张的同时，产品到期收益“不达标”也成为投资者高频投诉的问题之一。但需要提醒的是，银行理财产品并非存款，其也存在一定风险。有不少投资者误将银行理财产品看作是“' 保险（' 放心保）箱”，认为其保本保收益，这其实是存在误区的。在此，东亚银行（中国）为投资者指出银行理财产品投资中常见的误区，希望对投资者有所帮助。

误区一：银行理财产品不会“亏本”

不少投资者认为银行理财产品跟银行存款一样，不会亏本，这种想法其实是存在误区的。一般来说，根据获取收益方式的不同，理财产品可划分为保证收益理财产品、非保证收益理财产品两大类。

保证收益理财计划，是指商业银行按照约定条件向客户承诺支付固定收益，银行承担由此产生的投资风险，或银行按照约定条件向客户承诺支付最低收益并承担相关风险，其他投资收益由银行和客户按照合同约定分配，并共同承担相关投资风险的理财计划。保证收益的理财产品包括了固定收益理财产品和有最低收益的浮动收益理财产品。前者的收益到期为固定的，例如：6%；而后者到期后保证可以获得的仅是最低收益，例如：2%，其余部分视产品挂钩标的表现和具体的约定条款而定。

非保证收益理财又可以分为保本浮动收益理财产品和非保本浮动收益理财产品。保本浮动收益理财计划是指商业银行按照约定条件向客户保证本金支付，本金以外的投资风险由客户承担，并依据实际投资收益情况确定客户实际收益的理财计划。保本浮动收益理财产品的发行机构不承诺理财产品一定会取得收益，有可能产品到期无收益。非保本浮动收益理财计划是指商业银行根据约定条件和实际投资收益情况向客户支付收益，并不保证客户本金安全的理财计划。非保本理财产品甚至有可能发生本金亏损。因此，投资者应该谨慎选择产品类型。

误区二：预期最高收益等同于实际收益

很多投资者往往把“预期最高收益”等同于其最终能够获得的收益。因此，在购买理财产品前一味追求预期收益指标，而在理财产品到期后，如果出现最终收益低于预期最高收益时，投资者便会觉得自己上当受骗了。

其实，“预期最高收益”指的是在理想情况下理财产品的收益情况，这其中是存在一定的市场风险，预期收益可能最终不能实现。投资者在阅读产品指南及条款内容时，须同时关注其中列出的较差或最差投资收益情形。

理财产品的风险与收益往往是成正比的，即收益越高风险越大，在高收益的背后往往隐藏着高风险，投资者在选择理财产品时切不可只看重收益而轻视风险。通常情况下，高收入者的风险承受能力强于低收入者，年轻人的风险承受能力强过年长者。所以对年长者而言，挑选理财产品更要慎重，不能一味挑选预期收益高的理财产品，需综合考量，选择那些保证本金、收益稳健的银行理财产品。

（证券时报网快讯中心）

' target='_blank' >银监会近期下发了《中国银监会办公厅关于2014年银行理财业务监管工作的指导意见》，主要目的在于进一步加强银行理财业务监管，解决银行理财业务的风险传递和刚性兑付等问题，同时，探索理财业务服务实体经济的新模式，切实促进银行理财业务合规、健康和持续发展。

据了解，该份文件属于常规性监管工作指导意见，但与往年不同的是，随着理财业务的快速发展，其潜在风险暴露的可能性加大，因而监管部门将其视为今年的监管重点。

据上证报报道，银监会创新部主任' target='_blank' >王岩岫不久前在谈及理财业务的监管问题时曾强调，银监会将继续坚持“理财与信贷业务分离、产品与项目逐一对应、单独建账管理、信息公开透明”的原则导向，促使银行理财业务回归受托理财、主动管理，投资者自负盈亏的业务本质，走投资资产透明化、可量化、可估值的发展路径，扭转当前银行理财产品收益攀比、隐形承诺和刚性兑付的恶性竞争局面，坚持理财资金直接服务实体经济和增加居民财产性收入的定位。而据了解，他的这番表态，也正是该份文件的核心。

理财资金未进入实体经济、在银行体系内空转，一度曾成为外界诟病其具有“影子银行”特质的主要原因。为此，《意见》特别强调了理财资金的投向问题。

《意见》强调，理财资金不得与自有资金混用，不得购买本行贷款，不得开展资金池业务。此外，理财资金要进行真实投资，要求银行业金融机构对理财产品之间、自营业务与理财产品之间制定交易规范，从事关联交易时应遵循公平、市价等原则，防止违规转移内部收益。更为重要的是，理财资金投向应与国家宏观调控政策保持一致，支持实体经济发展，禁止投资于' 法律法规限制的行业和领域。

除了投向，监管部门还要求银行控制好理财产品的投资风险，督促其设定各项风险类别的限额指标、控制风险集中度、建立相应止损机制、限制理财资金投资运作的杠杆比率，防止利益输送。此外，重申了非标资产的相关要求，并要求银行对合作伙伴的资质、风控能力等方面进行严格把关。

监管机构同时表示，积极鼓励有条件的银行在坚持“栅栏”原则的情况下，探索银行理财业务服务实体经济的新产品和新模式。赞同将理财业务发展成为银行经营转型的常规性重点业务，引导银行通过理财业务深度参与直接融资市场，更好地服务于银行战略转型，更好地直接服务于实体经济发展，更好地为居民财富保值增值服务。

（证券时报网快讯中心）

清明将至，马年第一个小长假即将来临。放假期间人闲钱不闲，而在互联网金融热潮之下，许多投资者倾向选择货币基金作为现金管理工具。据公告，部分货币基金在今日下午3时之前买入，尚可以享受清明小长假的假期收益。

据统计，截至4月1日，具可比数据的货币基金的平均7日年化收益率约5.2%，易方达货币A、' 安信现金管理货币的7日年化收益率超过9%。互联网“宝宝”货币基金中也有多款产品收益率超过6%，其中，众禄现金宝对接的海富通货币A、平安盈对接的华安大华日增利的7日年化收益率分别为6.206%和6.164%。

对一些用户来说，3天的假期收益足以覆盖一次短途' 旅游的交通费。以对接互联网平台最多的“宝宝”汇添富现金宝为例，据' target='_blank' >银河证券数据统计，截至3月31日，汇添富现金宝的最新7日年化收益率为5.471%，每日万份收益为1.6775元。以此收益率为标准，不计复利，以20万元投资本金来计算，三天清明假期获得收益为100.65元。可以覆盖一些白领阶层去周边城市的高铁票，假期出游，短途旅游费由此开启。

对一些资金量较大的用户而言，在央行发布对第三方电商平台的限额监管后，四大行全面收紧快捷支付额度，工行和建行余额宝每日单笔最高不超5000元，农行和中行不超过1万元；而财付通四大行的快捷支付限额也由单笔单日5万元、单月10万元调降至单笔单日1万元、单月5万元。

投资者在节前选择投资货币基金，需留意该基金对转入资金是否有限制。目前，市场上共有42只可实现快速取现，其中，融通现金宝、汇添富现金宝对转入资金上限并无限制，大资金量的用户可便捷地一次性存入，不必“蚂蚁搬家”，分日、分批申购，也无需通过亲朋好友的账户来代投。

（证券时报网快讯中心）

4月2日，在中国互联网金融诚信联盟组建座谈会上，网贷天眼发布的数据显示，去年P2P行业平均利率为25.06%。有业内人士警告，“利率在15%以上的P2P项目，风险可能倍增。”

数据显示，去年全国P2P成交量接近1000亿元，平均利率为25.06%，平均期限仅为3.95个月。而从去年9月开始，每天新上线的P2P平台约有3家，最多一天有7家平台上线。

“P2P行业超过25%的平均利率已经很高了。”一位P2P行业人士介绍，现在的P2P项目更多的利率在15%左右。

值得注意的是，P2P行业在高额的利率之下面临着诸多风险。数据显示，去年有75家P2P平台出现问题，其中经营不善导致的提现问题占到80%，跑路平台和欺诈平台超过15家。

网贷天眼的相关人士介绍，在去年出问题的平台中，不少平台出现了资金链断裂的现象，而更多的平台出现了运营风险，这些平台的负责人多数没有相关风控经验，最终导致平台夭折。

“利率在15%以上的P2P项目风险可能倍增。”对于如何甄别优质平台，爱投资相关负责人表示，在选择P2P平台进行投资时，投资者首先要看该网站信息披露的详细程度和完整性；第二要看平台团队的背景，除了要具备互联网的资质外，也要看是否有金融背景。如果是有关联公司的平台，风险就可能增大。

此外，判断P2P平台的可靠性还要看该平台业务风控模式，如果平台自审核、自担保，风险敞口就会加大。而其资金流向也相当重要，如果平台自建资金池，风险将提高。

（证券时报网快讯中心）