央行今起“双降”来临 房贷省了存款理财收益降了顺水鱼财经

霜降日“双降”来临。昨晩，中国人民银行宣布，决定自2015年10月24日起，下调金融机构人民币贷款和存款基准利率。其中，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至4.35%；一年期存款基准利率下调0.25个百分点至1.5%，个人住房公积金贷款利率保持不变。自同日起，下调金融机构人民币存款准备金率0.5个百分点。业内人士分析，双降对股市将构成重大利好。

经济下行压力大

央行再次“放水”

恒丰银行研究院执行院长、中国人民大学重阳金融研究院客座研究员董希淼认为，此次“双降”在意料之中，符合市场预期，国家统计局数据显示，三季度GDP同比增长6.9%，为2009年以来的六年最低季度增速，生产者价格指数(PPI)更是创出了43个月的连跌纪录，“稳增长”的压力进一步增大。

元上资产陆成渊表示，这个时候双降，力度如此之大，说明有些核心经济数据已经不容乐观，这使得双降极为必要；他认为，此次双降主要解决的还是地方政府的债务负担问题，形成更加宽松的流动性状况，并希冀通过流动性体量冲压，来加快市场的货币流通速度，舒缓全局通缩和局部结构性滞胀并存的程度。

据悉，此次存款准备金率的下调，依然是“全面降准”＋“定向降准”的组合，预计可以释放流动性7000亿左右。

存款利率不再设上限

银行有更多定价权

这次“双降”最大的看点在于,央行完全放开存款利率的上限，对商业银行和农村合作金融机构等不再设置存款利率浮动上限率。

此前，央行仅对活期存款和一年以内(含一年)定期存款利率保留基准利率1.5倍的上限管理。

“此次放开存款利率上限，意味着银行有更多的定价权。”" 中信银行(" 601998," 股吧)杭州分行贵宾理财室资深理财师丁志毅表示，银行可以根据自己的经营成本以及客户的贡献度来定价，今后商业银行间的竞争将会更激烈，“对储户来说，今后去银行存钱，不仅要货比三家看价格，还要考量银行的综合实力和运行风险，让自己的钱袋子在收益与稳健中找到最佳的平衡。”

房贷族又省钱了：

百万贷款30年最多省5万多

不断降息，房贷一族喜逐颜开。在今年首次降息前，5年期以上商业贷款基准利率为6.15%，在这一次降息后，五年期以上贷款利率降至4.9%，以100万贷款贷30年为例，采取每月等额还款方式的，总利息可节省55078.22万元；采取逐月递减还款方式的，总利息可省37604.16万元。

不过，对于已经办完贷款的购房人来说，短时间内可能无法享受新利率带来的优惠。多数银行规定，每年的1月1日统一调整利率，因此，即使央行降息了，你的贷款利率也不会马上发生改变。

理财收益将更少

降低预期调结构

此次降息，已是今年以来的第五次降息，到目前为止，一年期存款利率从年初的2.75%下调到1.5%，存款下调，无疑会引发理财收益的进一步下调。据悉，目前理财市场整体收益已跌破5%，进入4字头，而接下去收益会进一步下降。

“今后投资者要降低理财的收益预期，在未来很长时间内，3%至4%的投资回报率或是常态，5%以上的理财产品会越来越少。”丁志毅表示，目前对于类固定收益产品，要尽量提前锁定中长期限，在下滑趋势中抢得先机。

“另外，投资者要调整资产结构。”丁志毅建议，在低息时代，稳健的投资者可以多增加一些浮动收益型产品的投资，比如保本基金；激进的投资者可以适当增加权益类产品在资产中的配置，包括股票 、阳光" 私募、股权投资等权重。