银行理财产品 中长期仍可期待顺水鱼财经

上周，我们回顾了2015年“宝宝”类理财产品，可以看出，“宝宝”类理财产品的收益率虽然下滑了，但其拥有的流动性强、风险小、收益稳定等特点还是有其“市场地位”的。而统计显示，对比互联网宝宝类产品，2015年高流动性的银行短期理财产品（2个月以下的）在收益率上始终保持着强势地位，本周，我们就一起来盘点银行理财产品。

收益虽下降 规模仍增长

一提到银行理财产品，可以说是已经成为许多市民通过理财所获得的收益的重要来源。过去一年，虽然银行理财产品收益率持续下降，但银行理财的存续规模却依然保持节节攀升之势，在波动频繁的市场中，低风险的银行理财产品仍然是不少投资人在避险保值增值的避风港。截止2015年12月25日，352家银行累计发行的面向个人投资者的人民币封闭式理财产品共82275款。2015年银行理财存续规模保守估计将突破20万亿元，继续保持25%以上的增速。同时，大额存单的推出、存贷比限制的取消也没有对银行理财产品的收益率形成实质性影响。

银行理财产品的预期收益率多少是不少投资者在投资时最关注的“指标”之一。2015年受之前多次降息降准等因素的影响，银行理财产品的收益率除了在一两个时期内短暂上扬之外，可以说全年呈现单边下滑的趋势。从年初平均收益率还保持在5%以上，到了年末已经接近4%了。开年以来，银行理财产品的收益率继续下滑，上周银行理财产品的平均预期收益率为4.28%，较上期减少0.09个百分点。据不完全统计，目前在售的银行理财产品，预期年化收益率高于5%的屈指可数。各大银行新发售的理财产品预期年化收益率均在4%-5%之间，国有银行在售的理财产品，收益率就更低，目前几乎都在4%左右。

预期收益率继续下滑

可关注中长期理财产品

在本期理财话题的采访中，泉港读者刘先生表示，“我去年是因为买了9个月的银行理财产品，钱都取不出来，所以才没有在股市亏钱，也算是幸运，但是比起2014年，收益率确实低了不少。”而说到2016的理财，退休的张医生和刘先生一样，都感到迷茫。张医生告诉小编，银行的理财经理告诉她，新一年的理财产品“不要乐观，现在能买就先买。”而她的退休金，也只能谨慎地投资这类风险低的理财产品，张医生认为，尽管收益率可能继续走低，但是“高风险的东西不适合我们老年人碰。”

小编就此话题咨询了市区某股份制银行的理财经理，他表示，银行理财产品短期内预计仍将小幅下行，投资者如果想要获得较高的收益，不妨关注中长期理财产品。该理财经理建议，因为可以锁定当前较高的收益，长期理财产品的收益本身就比短期产品高，还可以购买中小银行的理财产品。

也有银行人士认为，在低利率时代，投资者也要调整投资的心理预期和投资方式，要逐渐接受国内市场无风险利率下行背景下，理财产品预期收益率也在下降的趋势，今年银行理财收益整体维持下跌趋势不变，未来跌幅可能会逐渐收窄，对打算购买银行理财产品的投资者来说，今年宜早不宜迟，最好在年初早早锁定中长期较高收益理财产品。

（陈榆 戴晓彬）