中报透析：社保基金动向曝光 二季度新进27只股顺水鱼财经

随着2015年基金二季度的持股情况也浮出水面。统计显示，截至昨日，在沪深两市披露中报的163家公司中，有81家公司的前十大流通股东中出现了社保基金的身影。其中，" 南京银行(" 601009," 股吧)、" 海康威视(" 002415," 股吧)、" 歌尔声学(" 002241," 股吧)等27只" 个股成为社保二季度的“新宠”。

社保偏爱医药和化工

截至8月1日，沪深两市已有261份上市公司半市场" 主力的最新动向也集中曝光，其中，社保基金现身个股数量最多。已披露的中报显示，81家公司中报浮现了社保基金的身影。

" 数据显示，社保基金对" 创业板股趋于谨慎，而对" 中小板股则较为青睐。在这81只个股中，中小板个股多达33只，占比四成，具体包括" 牧原股份(" 002714," 股吧)（002714）、" 东诚药业(" 002675," 股吧)（002675）、" 雪迪龙(" 002658," 股吧)（002658）、" 洽洽食品(" 002557," 股吧)（002557）、" 海立美达(" 002537," 股吧)（002537）、" 日发精机(" 002520," 股吧)（002520）等。而创业板个股则仅10家，分别是" 网宿科技(" 300017," 股吧)（300017）、" 梅泰诺(" 300038," 股吧)（300038）、" 阳光电源(" 300274," 股吧)（300274）、" 菲利华(" 300395," 股吧)（300395）、" 天和防务(" 300397," 股吧)（300397）、" 华宇软件(" 300271," 股吧)（300271）、恒顺众昇（300208）、" 维尔利(" 300190," 股吧)（300190）、" 中海达(" 300177," 股吧)（300177）、" 海兰信(" 300065," 股吧)（300065）。

从行业看，社保基金偏爱医药和化工股。上述社保持股的公司中，出现了5家医药股的名字，为" 通策医疗(" 600763," 股吧)（600763）、" 通化东宝(" 600867," 股吧)（600867）、" 山大华特(" 000915," 股吧)（000915）、东诚药业（002675）、" 华润双鹤(" 600062," 股吧)（600062），对应的社保基金持股数量分别为279.5万股、2608.88万股、490万股、200万股、950万股，5家公司合计持股市值达到14.94亿元。若从市值指标来衡量，社保基金二季度下重金押注的是化工股，分别持有" 万华化学(" 600309," 股吧)（300309）3095.76万股、" 芭田股份(" 002170," 股吧)（002170）2940.99万股、" 永太科技(" 002326," 股吧)（002326）804.87万股、" 金正大(" 002470," 股吧)（002470）1092.65万股，合计持有4家上市公司市值达到19.7亿元。值得一提的是，" 东睦股份(" 600114," 股吧)同时获得4只社保基金持有，" 宝新能源(" 000690," 股吧)也有3只社保基金持有。

国家队新进27只股

社保基金一向被誉为证券市场上的国家队，它的一举一动时常被解读为市场风格变化的先行指标。

数据显示，社保基金二季度新进27只个股。按社保基金持股数量算，持有海康威视（601009）、南京银行（002415）、歌尔声学（002241）较多，分别买入2400万股、1599万股、999.95万股。紧随其后，洽洽食品（002557）、" 合众思壮(" 002383," 股吧)（002383）、" 华孚色纺(" 002042," 股吧)（002042）、恒顺众昇（300208）、" 华茂股份(" 000850," 股吧)（000850）、" 双良节能(" 600481," 股吧)（600481），社保基金二季度新进均超过500万股。

此外，社保基金二季度对通化东宝、" 古越龙山(" 600059," 股吧)、网宿科技、" 达实智能(" 002421," 股吧)等25只个股进行了加仓，其中，" 康得新(" 002450," 股吧)（002450）、" 三星电气(" 601567," 股吧)（601567）、" 华闻传媒(" 000793," 股吧)（000793）、宝" 新能源（000690）、" 森源电气(" 002358," 股吧)（002358）获增持1000万股以上。

值得一提的是，" 业绩优良的上市公司也获得多家机构的青睐。比如金正大二季度末的前十大流通股东中共有1家社保、2家基金、1家" 保险及1家QFII合计持有4815.52万股，其中社保持有1092.65万股；" 老板电器(" 002508," 股吧)也得到1家社保、2家保险及2家QFII的关注，其中社保基金持有815万股，位列第二大流通股东。

在低调潜入上述公司" 机构持仓名单的时候，社保基金对下列" 股票 则进行了大幅减持。二季度全国社保基金502组合大幅减持" 中国铁建6845万股，持仓由8575万股缩减为1730万股，减仓比例接近80%；社保基金将阳光电源的持股从3178.4754万股缩减为1369.4079万股，减仓比例57%；社保基金将万华化学持股从4242.1420万股缩减为3095.7575万股，减仓比例为27%。另外，社保基金还大幅减持了华润双鹤、芭田股份等多家公司股份。

掘金点

康得新（002450）

社保持有：3449.94万股 占流通股比例：2.41%

康得新半年报显示，公司上半年净利润6.59亿元，同比增长45.46%；每股收益0.46元。

期内公司营业收入33.01亿元，同比增长36.17%，主要是公司经营规模扩大收入增长所致。

在新能源电动车板块，公司加大在新能源电动车领域的研发投入与技术储备，包括与" 德国慕尼黑工业大学合作设立康得新欧洲碳纤维复合材料研究中心，以及与德国雷丁公司合资设立汽车轻量化设计中心等，并与北汽达成战略合作。公司预计今年1-9月实现净利润在9.86亿-10.56亿元之间，同比增长40%-50%，主要因公司产品市场应用领域扩展，产品结构调整、产能释放。

安信证券横向比较目前化工新材料大市值公司，认为无论从公司高管的能力、执行力、估值和成长的匹配性还是公司未来产品的空间、稀缺性，公司都是首选的优质高成长公司，符合典型的高成长牛股特征。

公司中报显示，全国社保基金四零六组合、全国社保基金五零二组合在二季度分别买入2175.83万股和1274.12万股，位列十大流通股东的第5位和第8位。

牧原股份（002714）

社保持有：1532.48万股 占流通股比例：10.70%

牧原股份近期的表现值得一提，其自7月9日起的反弹中，累计涨幅已超过1倍，今年以来累计涨幅则高达两倍。基本面上，牧原股份主要受益于近期的猪肉价格上涨。

牧原股份发布的半年报显示，公司上半年归属于上市公司股东的营业收入只比上年同期增长了4.31%，但净利润却同比增长158.21%，约为4683万元。公司生猪养殖的毛利率为10.7%，比上年同期增长11.16%。同时，公司预计前三季度的净利润同比将增长7309.05%至11013.58%，净利润约为2亿元至3亿元。在已经发布三" 季报预告的公司中，牧原股份预报的净利润同比增幅，居于两市上市公司榜首。对于这份靓丽的业绩，牧原股份解释，是基于公司对2015年第3季度平均每头生猪可能的盈利水平区间的预计，以及公司的生产计划对2015年第3季度生猪出栏量区间的预计。

公司中报还显示，全国社保基金一一三组合在今年二季度增持716.24万股，目前共持有公司股份1532.48万股，占流通股比例高达10.70%，位居十大流通股东首位。

洽洽食品（002557）

社保新进：840.01万股 占流通股比例：1.66%

洽洽食品披露的半年报显示，报告期内公司实现营业收入15.05亿元，较上年同期增长10.21%；实现净利润1.44亿元，基本每股收益0.28元，分别比上年同期增长28.46%和27.27%。

" 公告称，2015年上半年，外部环境依然错综复杂，中国正进入增速放缓同时更加平衡和可持续的增长轨道。休闲食品行业在近些年，呈现出了品牌诉求复合超值化、消费需求高质享受化趋势，行业发展在更大层面结合" 互联网等新的销售方式推动消费的便利性和及时性，这些因素都为休闲食品发展提供了新的契机。

公司特别提到，2015年上半年在电子商务领域进行积极拓展，积极打造适合线上消费的产品。为了更好的推动电商事业的发展，公司收购了电商公司的少数股权，全资控股合肥味乐园；不断加大培养及引进电商人才，为电商的发展提供更好的智力支撑。而就公司正在停牌筹划的" 重大事项，公司称拟与主业协同效应明显的标的企业开展股权层面的合作。